社?;鹫偌套?對科創(chuàng)企業(yè)投資力度料加大
近期,全國社會保障基金(下稱“社?;?rdquo;)理事會副理事長王文靈主持召開部分簽約券商負責同志座談會。會議中,各方提出,作為我國資本市場中的長期資金,社?;鸷宛B(yǎng)老基金要積極服務國家發(fā)展戰(zhàn)略,加大對科技創(chuàng)新類企業(yè)的投資力度,推動完善所投資企業(yè)內部治理結構,為我國經(jīng)濟轉型升級和高質量發(fā)展發(fā)揮重要作用。
“此次會議可以從兩個層面去理解,一是建立機制,加大對未上市科創(chuàng)企業(yè)的投資,二是必要的時候需要長期資金出手穩(wěn)定市場。”一位來自華東地區(qū)的券商投行人士對第一財經(jīng)記者表示。
座談會就當前形勢下證券公司在推動國家經(jīng)濟高質量發(fā)展方面如何積極有為、對社?;鸺梆B(yǎng)老基金在促進國家經(jīng)濟結構轉型升級和推動經(jīng)濟高質量發(fā)展方面的意見建議、簽約券商如何進一步加強與社?;饻贤ê献鞯茸h題,聽取了與會簽約券商負責人的意見建議。
7月22日,在科創(chuàng)板首批上市公司掛牌儀式上,全國社?;鹄硎聲C券投資部主任劉中元曾表示,科創(chuàng)板開板以來,社?;鹜ㄟ^委托組合,積極參與了新股的網(wǎng)下詢價并申請參與戰(zhàn)略配售。開市以后,社?;饘⒁蝗缂韧鶊允亻L期投資理念,長期投資科創(chuàng)板市場,并通過投資科創(chuàng)板,支持科創(chuàng)企業(yè)和實體經(jīng)濟的發(fā)展。
截至8月13日收盤,科創(chuàng)板28家企業(yè)中,累計漲幅超過200%的企業(yè)有9只,其中沃爾德(688028.SH)以484.71%的累計漲幅位居榜首。
科創(chuàng)企業(yè)迎來“春天”
此次社?;鹋c券商的座談會上提出,證券公司要堅守資本中介的職能定位、回歸業(yè)務本源,不斷提高優(yōu)質資產(chǎn)選擇能力和資產(chǎn)定價能力,助力實體經(jīng)濟轉型升級和資本市場健康發(fā)展。作為我國資本市場中的長期資金,社保基金和養(yǎng)老基金要積極服務國家發(fā)展戰(zhàn)略,加大對科技創(chuàng)新類企業(yè)的投資力度,推動完善所投資企業(yè)內部治理結構,為我國經(jīng)濟轉型升級和高質量發(fā)展發(fā)揮重要作用。
上述投行人士認為,投資科創(chuàng)企業(yè)是非常正確的,中國經(jīng)濟要轉型升級,科創(chuàng)企業(yè)的崛起是關鍵的一環(huán),未來可以通過二級市場的示范效應,刺激資金進入科創(chuàng)企業(yè),特別是一級市場。“我覺得還是要回歸為什么設立科創(chuàng)板,要緊緊抓住科創(chuàng)板的定位去理解,科創(chuàng)板是一個激勵機制,是一個遴選機制,通過市場化的機制激勵資本、創(chuàng)業(yè)者、企業(yè)家、員工加大科創(chuàng)投入,通過市場化的手段遴選優(yōu)質的科創(chuàng)企業(yè)進行重點支持。”他稱。另外一家科創(chuàng)板是金融改革的重大創(chuàng)新,所有金融企業(yè)都該支持,金融機構參與科創(chuàng)板打新也是支持科創(chuàng)板的一種方式。
一位來自北京地區(qū)的PE人士對記者表示,在去年科創(chuàng)板剛剛被提出之時,各類PE/VC就將投資方向轉向了科創(chuàng)企業(yè),“盡管這個行業(yè)目前面對著前所未有的挑戰(zhàn),在這個機遇下,科創(chuàng)板給了行業(yè)新的希望。目前資金涌入投資科創(chuàng)企業(yè),我相信高漲的熱情之下,一定還是會留下各個行業(yè)的優(yōu)秀企業(yè)。”
機構集中“火力”參與科創(chuàng)板打新
據(jù)統(tǒng)計,首批25家中,A類平均配售比例為81.31%,B類平均配售比例為0.23%,C類平均配售比例為18.46%,A類、B類、C類投資者平均名義中簽率分別為0.334%、0.317%、0.282%,機構配售中簽率是主板新股經(jīng)調整后中簽率的10倍。
“眼下對于科創(chuàng)板,最立竿見影的投資策略就是打新。”一位基金投資經(jīng)理對記者表示,自科創(chuàng)板上市以來,機構主要參與科創(chuàng)板的方式就是打新,不過他認為未來科創(chuàng)板打新的收益和前幾批會產(chǎn)生差距。
統(tǒng)計顯示,共有1598只基金參與了首批科創(chuàng)板打新,有3只基金獲配全部25只科創(chuàng)板新股,基金最多獲配新股金額為1936.43萬元。
不過,不少機構投資者在科創(chuàng)板上的打新收益或已落袋為安。“從科創(chuàng)板開市第一天的換手率看,雖然政策在配售過程中偏向于機構,但實際上機構多數(shù)選擇了逢高賣出,離培育長期投資者的目標還有一定距離。”上述投行人士表示。
事實上,除了券商自營、基金等機構外,社?;鹨卜e極參與了科創(chuàng)板打新。
社保基金于2000年8月設立,是國家社會保障儲備基金,由中央財政預算撥款、國有資本劃轉、基金投資收益和國務院批準的其他方式籌集的資金構成,截至2018年底,社?;鸸芾淼幕鹳Y產(chǎn)總額達到29632.45億元。根據(jù)官方數(shù)據(jù),2001年~2018年,社?;鹄塾嬐顿Y收益額為9552億元,年均投資收益率7.82%,超過同期通貨膨脹率5.53個百分點。
人社部7月25日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示,截至6月底,18個委托省(區(qū)、市)簽署的8630億元委托投資合同中,已有7062億元到賬投資運營。
在A股布局方面,截至二季度末,社?;鹦逻M19只個股,其中平安銀行(000001.SZ)、邁克生物(300463.SZ)、通策醫(yī)療(600763.SH)等個股受到了社保基金的青睞。
根據(jù)第一財經(jīng)記者統(tǒng)計,社?;饏⑴c了目前全部已上市的28家科創(chuàng)板企業(yè)打新。根據(jù)Choice數(shù)據(jù)統(tǒng)計,截至8月12日,社?;饏⑴c科創(chuàng)板打新與戰(zhàn)略配售資金已超過6億元。
(文章來源:第一財經(jīng)日報)
責任編輯:陳美琪